100 lagu dubstep teratas 2011 2022

Japan today sits at a critical juncture in its economic history. During years of flat to negative GDP growth, a broad political consensus has developed that it is necessary to reignite the country’s economic engine and unlock its latent growth potential. Japan’s banks have an opportunity to participate by boldly enabling national growth. In doing so, they could transform their own fortunes.

The government’s Action Plan of the Growth Strategy, launched in June 2021, outlines national priority actions to boost growth—priorities that will require support from a strong and involved banking sector. 1 In addition, recent regulatory changes in form of amendments to the Japan Banking Act have opened doors for banks to move beyond their traditional roles into “beyond banking” activities.

Japanese banks can now pursue a dual mission in support of national prosperity and their own growth. This would continue their long tradition of serving society and could create a positive uplift on national GDP and banking revenues in the years to 2030. Expanded banking involvement across key themes for country growth could result in a 2.0 percent compound annual growth rate (CAGR) in the country’s nominal GDP, versus the 1.7 percent CAGR in GDP growth currently forecast between 2021 and 2030. 2 3 Banks today have an industry revenue of approximately $180 billion. They stand to realize a potential additional $45 billion in industry revenues if they decide to develop their roles in service of national growth, achieving 3.5 percent CAGR in industry revenue from 2021–30 versus the 1.3 percent CAGR currently forecast for the same period. This is far higher than the -3.0 percent CAGR Japan’s banks have faced in industry revenues since 2018. 4

To realize this growth potential, Japan’s banks may need to reimagine their traditional roles and strengthen their capabilities in talent development, digitization, and risk management.

The macroeconomic landscape and priority actions for driving sustainable economic growth

Japan has long enjoyed an important position on the world economic stage, thanks in large part to its strong manufacturing and machinery sectors and stable national balance sheet. However, slower GDP growth in recent years has seen it slip behind the world economic powerhouses of the United States and China. 5

On the surface, Japan’s economy might seem to be merely stable but stagnant, but its growth potential is immense. Japan continues to be a global innovator, with strong contributions from the automotive, chemicals, computers and electronics, and machinery sectors. 6

One of Japan’s strengths is its national balance sheet. The current status of Japan’s national balance sheet is an outcome of household savings. Japan is a country of wealth owners rather than wealth creators, with most of its net worth tied up in personal assets like land, pensions, and currency and deposits rather than in wealth-generating commercial assets like machinery, intellectual property (IP) products, and inventories. The level of household currency and deposits relative to GDP is higher in Japan than in several peer countries (Exhibit 1).

The Japanese government’s Action Plan of the Growth Strategy, launched in June 2021, sets out multiple national priorities designed to drive growth and build future prosperity and well-being for the Japanese people. 7 Drawing on the government plan, Japan’s macroeconomic landscape, and the opportunities and challenges in a changing global economy, McKinsey analysis identifies six themes that stand out as particularly important for driving sustainable economic growth.

These six themes include widespread digitization, investment in innovation and key industries, support for SMEs and start-ups, deployment of solutions for different demographic groups, and boosts to corporate development and labor productivity. In all of this, it will be vital to drive sustainability across industries in support of the country’s net-zero transition.

Transformation across these six areas can lay the foundation for a stronger, more innovative Japanese economy. And in each area, banks have an opportunity to help create the conditions needed to stimulate growth.

Employing sustainability across industries

In 2019, Japan was the world’s sixth-largest greenhouse-gas emitter, contributing around 3 percent of CO2-equivalent emissions. In a push toward the green transition, Japan has upgraded its National Determined Contributions (NDCs), setting a target to reduce emissions 46 percent below 2013 levels by 2030 and to reach net zero by 2050. 8 Banks could accelerate sustainability and help Japan build a competitive edge, not only through financing transition initiatives, but also by launching carbon credit trading markets, such as Climate Impact X in Singapore. Banks might also consider building distribution capabilities for carbon credits, like ClimateSeed, which was launched by BNP Paribas and is now run by AXA Investment Managers. Banks also can propose comprehensive financial solutions—for example, specialized insurance to mitigate the short-term risks of the transition, such as price volatility and instability of supply.

Berinvestasi dalam Inovasi dan Industri Utama

Inovasi akan bekerja sama dengan teknologi untuk membawa kemakmuran masa depan ke negara tersebut, dan pemerintah menekankan investasi dalam industri prioritas dan inisiatif inovasi. Dari sudut pandang investasi, pedoman pengungkapan dapat membantu meringankan pengambilan keputusan strategis dan mendorong investasi yang lebih besar dalam kekayaan intelektual dan aset tidak berwujud. Bank dapat mendukung agenda inovasi dengan membangun perspektif yang berwawasan ke depan tentang industri prioritas, membantu para pemain kunci mengartikulasikan tesis investasi mereka, dan memfasilitasi penggalangan dana untuk para pemain tersebut, termasuk yang pada tahap awal perjalanan inovasi mereka.

Membantu UKM dan start-up

Pemerintah Jepang menyoroti peran UKM dan start-up dalam memberikan pertumbuhan dan mengejar intervensi tingkat tinggi untuk mendorong investasi dalam bisnis berpotensi tinggi. Bank -bank Jepang dapat secara radikal meningkatkan dukungan mereka untuk UKM. Bank dapat mengembangkan penilaian kredit generasi berikutnya yang diaktifkan oleh analitik untuk memberikan UKM dengan kredit berdasarkan penilaian risiko yang lebih akurat di luar cakupan agunan dan laporan keuangan.

Menyebarkan solusi untuk kelompok demografis utama

Di Jepang, seperti di tempat lain, konsumen semakin mencari solusi khusus yang disesuaikan dengan kebutuhan mereka. Solusi layanan keuangan dan manajemen kekayaan yang dibedakan dapat mencakup menciptakan akses yang lebih mudah ke layanan keuangan - misalnya, melalui layanan digital dan perbankan online dan mobile. Penawaran semacam itu dapat melayani populasi di daerah yang lebih terpencil di negara ini, serta tantangan individu dengan mobilitas. Pada saat yang sama, mendorong orang-orang di berbagai kelompok umur dan daerah untuk berinvestasi dalam produk keuangan yang lebih beragam dapat membantu menggeser sebagian kekayaan mereka dari aset pengembalian rendah seperti deposito ritel. Personalisasi demografis juga merupakan kunci di mana layanan nonfinansial yang bersangkutan - misalnya, dalam solusi teknologi kesehatan dan cybersecurity yang ditujukan untuk populasi lansia. Solusi -solusi ini sebagian besar tetap deprioritisasi oleh sektor perbankan karena industri yang berfokus pada produk akumulasi aset yang secara langsung berdampak pada pendapatan perbankan. Bank berpotensi menyelesaikan kebutuhan yang tidak terpenuhi ini dengan mengembangkan model berbasis layanan dan meluncurkan solusi komprehensif untuk segmen utama.

Meningkatkan Pengembangan Perusahaan dan Produktivitas Tenaga Kerja

Mengingat peran dominan perusahaan besar dalam ekonomi Jepang, sektor perusahaan yang kuat dan berkembang akan sangat penting untuk meningkatkan pertumbuhan. Produktivitas tenaga kerja juga akan menjadi kunci karena negara ini bergulat dengan populasi yang menua. Rencana aksi strategi pertumbuhan berbicara langsung dengan kebutuhan untuk mereformasi struktur perusahaan Jepang untuk memungkinkan penciptaan penawaran produk yang bernilai tinggi dan tinggi untuk memperluas margin dan meningkatkan profitabilitas. Di sisi tenaga kerja, pemerintah berencana untuk meningkatkan produktivitas, tingkat partisipasi, dan upah untuk menyalakan kembali pasar tenaga kerja. Bank memiliki peran potensial untuk dimainkan dalam mendukung tujuan penyebaran tenaga kerja yang lebih luas.

Menerapkan digitalisasi

Seperti yang telah dilakukan di masa lalu, teknologi akan mendukung banyak revitalisasi pertumbuhan Jepang. Memprioritaskan digitalisasi di seluruh ekonomi dapat membantu meningkatkan efisiensi, menumbuhkan pendapatan dalam bisnis yang ada, dan menimbulkan peluang bisnis yang sama sekali baru. Untuk mendukung tujuan digitalisasi, pemerintah Jepang telah mendirikan agen digital untuk mendorong digitalisasi di seluruh pemerintah dan sektor publik. Untuk mempercepat tujuan digitalisasi negara, bank dapat menjadi panutan dengan menerapkan transformasi digital mereka sendiri. Selain itu, mereka dapat memperoleh kemampuan digital khusus untuk industri prioritas dan dapat memberikan pinjaman digitalisasi-beralih ke UKM untuk menambah banyak program dukungan publik yang menargetkan digitalisasi UKM.

Bank dapat mengambil peran tradisional dan baru untuk berkontribusi pada enam bidang aksi prioritas (Tampilan 2). Ini mungkin mengharuskan bank untuk berkembang dan menyesuaikan layanan mereka.

Bagaimana bank dapat berkembang di tahun -tahun hingga 2030

Karena bank -bank Jepang condong ke tujuan baru sebagai pendorong kemakmuran di masa depan, mereka akan ingin mempertimbangkan bagaimana memenuhi serangkaian permintaan yang meningkat dari kelompok pelanggan mereka. Menangkap peluang ini mungkin mengharuskan bank untuk meningkatkan praktik dan pendekatan mereka yang ada di masing -masing dari enam peran inti mereka.

Dari pemberi pinjaman tradisional hingga penyedia pembiayaan sehari -hari dan kompleks

Aktivitas pinjaman saat ini di Jepang cukup tradisional dalam melayani perusahaan, UKM, dan pelanggan ritel. Analisis menunjukkan bahwa bank sekarang mengembangkan model inovatif untuk meminjamkan ke UKM dan komoditisasi produk pinjaman dasar. Kecenderungan ke arah komoditisasi yang lebih besar ini kemungkinan akan berlanjut, dengan dua jenis model pinjaman yang berbeda yang muncul: perbankan sehari -hari dan pembiayaan yang kompleks:

1. Dalam perbankan dan pinjaman sehari-hari, bank dapat bergerak menuju model yang mendukung teknologi dan sentuhan rendah, berbasis platform sebagai layanan (LAAS) untuk memberikan pinjaman ritel sederhana, pinjaman UKM langsung, pinjaman kartu kredit, dan perbankan dasar transaksi. Ketika layanan ini menjadi semakin dikomodifikasi, bank dalam pengertian tradisionalnya akan memiliki lebih sedikit titik sentuh langsung dengan pelanggan.
2. Untuk kebutuhan pembiayaan yang kompleks, bank dapat mengembangkan produk dan layanan pinjaman yang lebih khusus dan terstruktur yang mendukung acara kehidupan utama klien, termasuk hipotek, pembiayaan proyek, dan pembiayaan peralatan.

Kedua bentuk pinjaman dapat ditingkatkan melalui pendekatan ekosistem khusus. Misalnya, bank dapat menjadi spesialis e-commerce Marketplace untuk mendukung perbankan sehari-hari atau mengisi peran orkestra ekosistem keuangan rumah dan peralatan untuk pembiayaan yang lebih kompleks.

Dari pelindung kekayaan dan generator hingga peran yang ditingkatkan termasuk pendidik literasi keuangan

Peran tradisional pelindung dan generator kekayaan dapat berkembang melampaui pendekatan transaksi penjualan pialang menuju model bisnis manajemen kekayaan berbasis tujuan baru yang disesuaikan dengan kebutuhan klien. Bank dapat memanfaatkan basis hubungan pelanggan dan pengetahuan mereka yang luas untuk membangun kemitraan atau pendekatan ekosistem untuk menyediakan serangkaian kemampuan produk dan layanan yang diperlukan untuk program penasihat holistik tersebut.

Peran generator kekayaan yang diperluas ini mungkin juga melibatkan menciptakan proposisi nilai baru dan perjalanan pelanggan yang memungkinkan investor untuk membuat pilihan investasi yang berbeda untuk diri mereka sendiri-membantu memecahkan perilaku investasi yang telah lama dipegang di Jepang. Dimulai dengan sesi penemuan yang ditujukan untuk mengidentifikasi tujuan generasi kekayaan, perjalanan ini dapat menyelaraskan kebutuhan pelanggan dengan alokasi aset yang sesuai, membuatnya lebih mudah bagi pelanggan untuk memilih dan mengejar pilihan investasi yang berbeda.

Dari Mitra Perdagangan Generalis hingga Pakar Sektor Depat

Bank -bank Jepang sudah menjadi mitra penting dalam perdagangan untuk perusahaan lokal dan global. Peran ini hanya akan tumbuh secara signifikan karena bank melangkah untuk mendukung berbagai prioritas yang lebih luas, termasuk UKM dan start-up, inovasi, dan industri tertentu.

Salah satu cara bank dapat mengembangkan penawaran mitra dagang mereka adalah dengan berfokus pada industri tertentu-mengembangkan pengetahuan sektoral yang mendalam untuk menyesuaikan produk dan layanan mereka dan memenuhi rantai nilai sektoral ujung ke ujung. Pendekatan yang berfokus pada sektor ini akan dimungkinkan oleh bank-bank yang memanfaatkan pengetahuan mereka tentang pemain end-to-end dalam rantai nilai untuk memahami kebutuhan klien dan melayani mereka dengan lebih baik.

Dari fasilitator pasar modal hingga fasilitator holistik di seluruh kelas aset

Meskipun ada bisnis penjualan dan perdagangan yang kuat di Jepang, melayani investor domestik dan internasional, penawaran pasar modal saat ini terbatas pada beberapa bank Jepang tertentu.

Ini hampir pasti akan berubah ketika Jepang mengalihkan kebiasaan investasinya untuk mendorong generasi kekayaan yang lebih besar. Bank akan memiliki peran yang memungkinkan untuk dimainkan dalam pasar modal untuk membantu klien mereka berinvestasi dalam UKM, perusahaan baru, dan bisnis berkelanjutan. Bank juga dapat memiliki peran yang lebih penting untuk dimainkan dalam meningkatkan modal utang melalui obligasi hijau.

Dari bank tradisional ke orkestra ekosistem

Peran bank sebagai orkestra ekosistem cenderung menjadi salah satu peran paling signifikan dan berkembang untuk bank secara global, bukan hanya di Jepang. Sampai sekarang, bank-bank Jepang telah dibatasi dari bermain di ruang-ruang yang lebih luas ini, tetapi sekarang ada lanskap peraturan yang memungkinkan bank untuk memainkan peran yang melampaui perbatasan. Badan Layanan Keuangan Jepang telah membuat revisi ke Undang -Undang Perbankan, yang berlaku sejak November 2021, yang memungkinkan bank untuk melakukan bisnis tambahan seperti layanan konsultasi, analisis data, dan layanan dukungan harian untuk pelanggan lansia, antara lain. Ini juga memungkinkan kemudahan persetujuan untuk layanan perbankan canggih termasuk, misalnya, layanan fintech, layanan perdagangan regional, analisis data, dan pemasaran dan iklan.

Ini adalah kesempatan nyata bagi bank untuk memanfaatkan keahlian mereka yang ada sebagai pemberi pinjaman, pelindung kekayaan dan generator, mitra dagang, dan fasilitator pasar modal untuk meluncurkan layanan di luar perbankan.

Dari Pemain Sektor Keuangan hingga Penasihat Kebijakan

Karena pemerintah berupaya menciptakan lingkungan peraturan yang memungkinkan untuk pertumbuhan, bank dapat memanfaatkan pengetahuan dan keahlian sektoral mereka yang mendalam untuk memainkan peran yang lebih besar dalam mendukung prioritas nasional, terutama dalam hal menerapkan kebijakan pemerintah. Dari pengalaman mereka dalam mempromosikan digitalisasi, inovasi, dan keberlanjutan hingga membantu UKM, bank memiliki banyak hal untuk menawarkan pembuat kebijakan dan pembuat keputusan. Untuk mendukung prioritas untuk memenuhi target net-nol secara bertahap, misalnya, bank dapat memberikan input yang berguna tentang cara memastikan pinjaman sektor prioritas yang tepat waktu. Dan untuk meningkatkan pertumbuhan UKM, bank dapat memberi nasihat tentang kebijakan dan pinjaman yang ramah start-up. Di Amerika Serikat, misalnya,

Apa arti misi ganda untuk pertumbuhan

Nilai nyata dipertaruhkan di bank yang mengejar misi ganda ini dalam mendukung kemakmuran nasional dan pertumbuhan mereka sendiri. Dari perspektif PDB negara, keterlibatan perbankan yang diperluas di enam tema prioritas dapat menghasilkan peningkatan yang lebih besar dari 15 persen dalam pertumbuhan PDB nominal Jepang pada tahun 2021-30. Seperti yang disebutkan di awal laporan ini, ini berarti CAGR 2,0 persen, versus 1,7 persen CAGR dalam pertumbuhan PDB saat ini diperkirakan, yang diterjemahkan menjadi PDB tambahan JPY20 triliun. Bank hari ini memiliki pendapatan industri sekitar $ 180 miliar. Mereka berdiri untuk mewujudkan potensi tambahan $ 45 miliar dalam pendapatan industri jika mereka memutuskan untuk mengembangkan peran mereka dalam pelayanan pertumbuhan nasional, mencapai CAGR 3,5 persen dalam pendapatan industri dari tahun 2021–30 versus CAGR 1,3 persen saat ini diperkirakan untuk periode yang sama. Ini jauh lebih tinggi dari -3,0 persen CAGR yang dihadapi bank -bank Jepang dalam pendapatan industri sejak 2018.

Membangun kemampuan yang diperlukan untuk mendukung pertumbuhan

Ketika Jepang melihat ke arah era baru yang berfokus pada pertumbuhan, bank ingin mencari secara internal untuk menilai apakah mereka siap untuk apa yang ada di depan. Pada dasarnya, jika mereka ingin memenuhi meningkatnya harapan dan melangkah ke dalam peran mereka sebagai mesin kemakmuran, bank mungkin perlu mengembangkan kemampuan mereka di tiga bidang yang luas: pengembangan bakat, penyebaran teknologi, dan manajemen risiko. Sementara banyak bank -bank Jepang terkemuka sudah berkembang di bidang ini, industri secara keseluruhan dapat mengambil manfaat dari upaya bersama untuk mengambil keuntungan dari peluang di pasar yang berubah.

Memikirkan kembali pendekatan tradisional untuk manajemen bakat

Kisaran dan tingkat perubahan yang diperlukan dalam bank kemungkinan akan menempatkan tuntutan baru pada para pemimpin, manajer, dan karyawan. Keterampilan Spesialis untuk Mendukung Peran Bank yang Berkembang - termasuk bakat digital dan kemampuan baru untuk membuat dan mengoperasikan penawaran ekosistem atau memberikan layanan manajemen kekayaan yang lebih personal - akan menjadi penting.

Elemen tradisional budaya dan proses organisasi telah melayani bank -bank Jepang dengan baik di masa lalu, tetapi bank mungkin perlu memikirkan kembali beberapa dari mereka untuk mengikuti laju pembangunan. Bank-bank Jepang dapat mengikuti contoh-contoh bank global terkemuka lainnya dalam mengembangkan pendekatan peningkatan yang gesit dan berkelanjutan untuk menguasai kemampuan inti manajemen bakat.

Mengubah teknologi untuk mempercepat transformasi digital

Perusahaan Jepang berisiko berada di belakang rekan -rekan global mereka dalam transformasi digital. Faktor-faktor yang telah berkontribusi pada ini termasuk kurangnya bakat digital in-house, CEO yang relatif tua, dan budaya organisasi yang cenderung menunjukkan preferensi untuk senioritas in-house daripada bakat eksternal.

Bank di Jepang memulai digitalisasi untuk memungkinkan perbankan digital dan mendukung migrasi transaksi, perwakilan penjualan jarak jauh, dan pengumpulan dan analisis data. Digitalisasi akan menjadi lebih penting karena bank mengurangi jaringan cabang fisik mereka, membangun layanan penasihat online mereka, dan bergerak menuju perbankan tanpa uang tunai. Sudah, beberapa bank Jepang memimpin dalam hal ini.

Mengambil pendekatan yang disesuaikan dengan risiko terintegrasi

Di tengah peluang baru dan lanskap peraturan yang berubah, bank -bank Jepang mungkin perlu menilai kembali selera risiko mereka dan terlihat secara internal untuk memastikan mereka secara proaktif mengatasi risiko eksternal. Bank dengan pola pikir yang berwawasan ke depan, terintegrasi, disesuaikan dengan risiko mungkin paling baik diposisikan untuk mengoptimalkan inovasi, profitabilitas, dan efektivitas operasional saat mereka mengembangkan berbagai peran mereka dalam pelayanan pertumbuhan.

Menilai kembali nafsu makan risiko. Bank -bank Jepang secara keseluruhan dikapitalisasi dengan baik relatif terhadap rekan -rekan global mereka di negara -negara maju, mencerminkan profil risiko konservatif mereka dan selera risiko yang dikelola dengan cermat. Pengambilan risiko menciptakan nilai bila dihargai dan dikelola dengan tepat, dan bank-bank Jepang sekarang diposisikan dengan baik dan dikapitalisasi dengan baik untuk mengambil keuntungan dari peningkatan pengembalian yang disesuaikan dengan risiko di tahun-tahun mendatang. Mencapai seruan ini untuk penyebaran modal tambahan yang bijaksana, jika perlu, untuk mendanai pertumbuhan dan memperluas spread yang disesuaikan dengan risiko di seluruh produk dan transaksi tertentu.

Meningkatkan pertahanan risiko.Secara paralel, beberapa kategori risiko baru atau yang muncul, dikatalisis oleh faktor -faktor eksternal, akan menjadi lebih sulit untuk mengendalikan relatif terhadap risiko tradisional.Bank mungkin perlu meningkatkan pertahanan mereka di delapan bidang: keamanan siber, privasi data, pengawasan pihak ketiga, AI yang bertanggung jawab, ketahanan operasional, kejahatan keuangan, risiko non-keuangan, dan perencanaan resolusi.Karena risiko ini terus berkembang, bank perlu menyeimbangkan inovasi dengan tetap di depan ancaman.

Perbankan Jepang telah mencapai titik belok kritis.Untuk merebut momen ini dan memenuhi misi ganda mereka dalam melayani masyarakat sebagai mesin pertumbuhan dan mengejar kesuksesan dan profitabilitas mereka sendiri, bank dapat berubah untuk memenuhi perubahan kebutuhan negara dan pelanggan perbankan mereka.

Unduh Laporan Lengkap dalam Bahasa Inggris (halaman PDF-21) Unduh laporan lengkap dalam bahasa Jepang (halaman PDF-21)
Download the full report in Japanese (PDF-21 pages)